Sembra assurdo ma, come spesso accade, Microsoft non ha previsto un modo comodo per fare un backup dei contenuti di Live Messenger (ad esempio le emoticons personali).
Esistono comunque diversi programmi ad-hoc; ne segnalo un paio che ho testato.
ConCon Retriever
Il migliore. Costantemente aggiornato. Gratuito.
Link: http://concon.awardspace.com/enretdownload.html
MSN Backup
Funziona. Meno aggiornato di ConCon e con interfaccia un po’ più scarna. Il nome “MSN” non deve trarre in inganno, funziona anche con Live Messenger. Gratuito.
Link: http://www.baisoft.it/msnbackup.asp